一月十五日至十七日，中共中央在贵州遵义召开政治局扩大会议，作出《中共中央关于反对敌人五次“围剿”的总结决议》。会议纠正了王明“左”倾冒险主义在军事上的错误，结束了王明“左”倾冒险主义在中央的统治，确立了以毛泽东为代表的新的中央的正确领导，制定了红军今后的任务和战略方针，从而在最危急的关头，挽救了党和红军。遵义会议是中国共产党历史上一个生死攸关的转折点。会后，中央红军冲破了敌人的围追堵截，并粉碎了张国焘分裂党和红军的阴谋，于十月抵达陕北，与红十五军团胜利会师。
一月二十三日，湘鄂两省敌人集中十一万兵力，分六路对湘鄂川黔根据地发动“围剿”。中共湘鄂川黔边临时省委领导军民开展反“围剿”斗争。二月十一日，中共中央和中革军委致电湘鄂川黔边临时省委及红二、六军团，指示成立以贺龙为主席，任弼时、关向应、夏曦、肖克、王震为委员的中央革命军事委员会湘鄂川黔分会，建立军事上的集体领导，并对粉碎敌人“围剿”的战略战术原则及红军行动的方针作了指示。由于省委和军委分会对中共中央自遵义会议后在军事指导方针上的重大变化不了解，对中央指示贯彻不力，以致在反“围剿”战争初期处于被动。
一月二十七日，红二军团在大庸丁家溶召开党的积极分子会议，系统地揭发和批判夏曦的错误，分清了是非，统一了思想，加强了团结，党内生活也逐步恢复正常。在党和同志们的批评、帮助下，夏曦对错误开始有所认识，并在行动中努力改正，后调任红六军团政治部主任，一九三六年二月底牺牲。
二月二十九日，中共湘鄂川黔边临时省委发出扩大红军的指示，汉、苗、土家、白族人民为保卫根据地踊跃参军。年底，红二军团由会师时的四千一百多人发展到九千二百多人，红六军团由三千二百多人发展到一万一千多人。各县、区地方武装也发展到一万多人。
二月，湘赣红军独立第四团由上犹、崇义到湘南开辟游击区，行至资兴县，遭到敌人伏击，部队被打散。李林收集队伍，组成湘南红军独立大队，活动于郴县、宜章等地。后与谷子元等会合，在骑田岭重组湘粤边赤色游击队。同时，方维夏等也收集红四团失散人员八、九十人，转到桂东、汝城之间的东边山，与桂东党组织一起坚持斗争。在中共湘南特委领导下，刘霞、谢竹峰、刘厚总等在耒阳、安仁、衡阳一带坚持游击活动。
三月，中共湘赣省委和省军区进一步调整游击队，决定红军独立第三团并入红军独立第五团，集中兵力向茶（陵）攸（县）莲（花）边界突围。因独立第五团政委谭福英叛变，省委命令第五团立即向湘南转移，开辟新的游击区域在向湘南转移途中，第五团被敌人打散。三、四月间，湘赣省委转移到茶攸莲边界，将游击队分散活动。
三月至四月间，中共湘鄂赣省委派李明秋、袁仲贤到长沙县铜官镇，沿湘江一带发展党的组织。五月下旬，成立中共湘江特委，书记袁仲贤，副书记李明秋。特委成立后，在长沙、湘阴、益阳等地开展工作，先后组织了铜官区委、湘阴樟树港区委、益阳达人纱厂支部。
四月底，湘鄂赣红十六师在平江虹桥歼敌一个团，然后乘胜出击，相继恢复和开辟了平（江）修（水）通（城）岳（阳）、平（江）浏（阳）长（沙）、大围山、药姑山等根据地。
四月，蔡会文率领从中央根据地突围的部分人员转移到湘南，与东边山的方维夏，陈山会合，成立中共湘粤赣特委，书记陈山，并组建湘粤赣红军游击支队，司令员兼政委蔡会文，在湘粤赣三省边境地区开展游击战争。后因方维夏、蔡会文先后牺牲，陈山负伤（后叛变），中共湘粤赣特委由周礼代理书记，率领游击队在酃县、安仁、桂东、汝城一带活动。
四月，中共中央将遵义会议决议精神用电报传给湘鄂川黔边临时省委，临时省委和军委分会召开干部会议，进行传达和学习。根据遵义会议决议和中央有关指示精神，红二、六军团突出重围，在外线机动作战。在根据地各族人民的配合和支援下，先后取得陈家河、桃子溪、忠堡、板栗园等战斗的胜利。至八月上旬，粉碎了敌人的“围剿”。
五月，中共湘粤边工委恢复，书记谷子元。工委领导以李林为队长、林长春（张春林）为政委的湘粤边游击大队，在两省边境地区坚持斗争。
六月，敌入集中六十多个团的兵力，以平江、浏阳、铜鼓、万载为重点，对湘鄂赣根据地发动大规模“进剿”。湘鄂赣省委机关和红十六师在突围中被打散，军区司令员徐彦刚牺牲。七、八月间，傅秋涛、严图阁率领省委机关和部分兵力，冲出重围，返回平江黄金洞一带休整。从此，湘鄂赣游击战争进入最艰苦阶段。
七月，谭余保在莲花棋盘山主持召开中共湘赣省委紧急会议，研究分析省委书记陈洪时叛变后的形势，制定了开展游击战的新方针。会议决定成立中共湘赣临时省委、省军政委员会和游击司令部，谭余保任临时省委书记、军政委员会主席和游击司令部政委，曾开福（后叛变）任司令。游击司令部下设四个大队（后扩充为六个大队），活动于湘东南一带。会后，成立茶（陵）攸（县）莲（花）中心县委，书记吴金莲。
八月下旬，红二、六军团在粉碎敌人“围剿”后，乘胜转入进攻，集中兵力向敌人力量薄弱的澧县一带运动。至九月，先后占领石门、临澧、津市、澧县等城镇及乡村，直抵洞庭湖西岸。此时，根据地和游击区人口达百万以上。红军吸收了六千多新战士参军，筹集了大批军用物资和十万多银元，为反对敌人新的“围剿”开辟了广阔的回旋余地。十月，红二、六军团与中共中央失掉联系，主力由津市、澧县、石门撤回湘鄂川黔根据地中心区域。
十月八日，蒋介石调集约三十万兵力对湘鄂川黔根据地发动大规模“围剿”。十一月四日，中共湘鄂川黔边临时省委和军委分会在桑植刘家坪召开会议，决定向湘黔边实行战略转移，开辟新的根据地。十九日，红二、六军团在任弼时、贺龙等率领下，从桑植出发，开始突围。二十日突破敌澧水封锁线。二十二日，突破敌沅水封锁线。随后，相继占领辰溪，溆浦、新化县城和安化兰田（今涟源）、冷水江等地。红军在湘中地区活动半月，广泛发动群众，组织“工人纠察队”、“工人团”、“抗日大同盟”、“职工联合会”等群众性团体，建立游击武装，镇压土豪劣绅，开仓济贫，筹款数万元，吸收八千多人加入红军。
十二月三日，留守湘鄂川黔根据地担任牵制任务的红十八师，在策应主力突围后，从龙山茨岩塘地区突围，转战湘、鄂，川、黔边。次年一月九日，与红二、六军团主力在贵州江口会合。
十二月九日，北平学生举行抗日救国示威游行。全国各界积极声援、响应，掀起抗日救国高潮。在长沙，中共党员赵君实、刘乐扬、梁宜苏等组成党团，以抗日大同盟的名义散发传单，推动各校学生声援北平学生的爱国行动。二十日上午，长沙近万名学生举行声援“一二九”运动的集会和游行，提出“停止内战，一致对外”的口号。常德、衡阳等地的学生也分别举行了示威游行。
十二月中旬，红二、六军团从湘中出发，经洞口、缓宁、会同、黔阳、芷江、晃县等地向黔东进军。次年一月八日，全部离湘，进入贵州省境，继续向黔西、大定（今大方）、毕节进军，创建了川滇黔新根据地。七月，在西康甘孜（今属四川）与红四方面军会合。奉中共中央命令，红二、六军团改称中国工农红军第二方面军，总指挥贺龙，政治委员任弼时。十月，中国工农红军第一、二、四方面军在甘肃会宁和静宁将台堡地区会师，长征胜利结束。
十二月二十五日，中共中央政治局会议在陕北瓦窑堡召开。会议通过了《关于目前政治形势与党的任务决议》，确定了抗日民族统一战线的策略方针。